10 Optionen Strategien To Know. Too oft, Trader springen in die Optionen Spiel mit wenig oder gar kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und maximieren Rückkehr Mit ein wenig Aufwand, aber Händler können lernen, wie man profitieren Von der Flexibilität und der vollen Macht der Optionen als Handelsfahrzeug In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und dich in die richtige Richtung zu stellen. Bisher springen die Händler in das Optionsspiel Mit wenig oder gar kein Verständnis dafür, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und die Rendite zu maximieren Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann Verstand, wir haben diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und dich in die richtige Richtung zu stellen.1 Covered Call. Aside vom Kauf einer nackten Call-Option können Sie auch engagieren Eine grundlegende abgedeckte Call - oder Buy-Write-Strategie In dieser Strategie würden Sie die Vermögenswerte direkt erwerben und gleichzeitig eine Call-Option auf die gleichen Vermögenswerte schreiben oder verkaufen. Ihr Vermögensvolumen sollte gleich der Anzahl der Vermögenswerte sein, die der Call-Option Investoren zugrunde liegen Wird diese Position oft nutzen, wenn sie eine kurzfristige Position und eine neutrale Stellungnahme zu den Vermögenswerten haben und durch den Erhalt der Call Prämie zusätzliche Gewinne erzielen oder vor einem potenziellen Rückgang des zugrunde liegenden Vermögenswertes schützen wollen. Für mehr Einblick , Lesen Covered Call Strategies für einen fallenden Markt.2 Verheiratet Put. In einer verheirateten Put-Strategie, ein Investor, der kauft oder derzeit besitzt ein bestimmtes Vermögen wie Aktien, kauft gleichzeitig eine Put-Option für eine gleichwertige Anzahl von Aktien Investoren wird diese Strategie verwenden Wenn sie bullisch auf den Preis des Vermögenswertes sind und sich gegen potenzielle kurzfristige Verluste schützen wollen. Diese Strategie funktioniert im Wesentlichen wie eine Versicherung Licy, und stellt einen Boden, wenn der Vermögenswert s Preis drängen drastisch Für mehr über die Verwendung dieser Strategie, siehe Verheiratete Setzt eine schützende Beziehung.3 Bull Call Spread. In einem Stier Call Spread-Strategie, wird ein Investor gleichzeitig kaufen Call-Optionen bei einem bestimmten Streik Preis und verkaufen die gleiche Anzahl von Anrufen zu einem höheren Ausübungspreis Beide Call-Optionen haben den gleichen Ablauf Monat und zugrunde liegenden Vermögenswert Diese Art von vertikalen Spread-Strategie wird oft verwendet, wenn ein Investor ist bullish und erwartet einen moderaten Anstieg der Preis des Basiswertes Asset Um mehr zu erfahren, lesen Sie Vertical Bull und Bear Credit Spreads.4 Bär Put Spread. The Bären setzen Spread-Strategie ist eine andere Form der vertikalen Spread wie die Stier Call Spread In dieser Strategie wird der Investor gleichzeitig kaufen Put-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis Und verkaufen die gleiche Anzahl von Puts zu einem niedrigeren Ausübungspreis Beide Optionen wären für das gleiche zugrunde liegende Vermögenswert und haben das gleiche Verfallsdatum Diese Methode wird verwendet, wenn der Händler Ist bärisch und erwartet, dass der zugrunde liegende Vermögenswert sinkt. Es bietet sowohl begrenzte Gewinne als auch begrenzte Verluste Für mehr über diese Strategie lesen Sie Bear Put Spreads A Roaring Alternative zum Short Selling.5 Schutzkragen. Eine Schutzkragenstrategie wird durch den Kauf eines Outs durchgeführt - of-the-money-Put-Option und das Schreiben einer Out-of-the-money-Call-Option zur gleichen Zeit, für die gleichen zugrunde liegenden Vermögenswert wie Aktien Diese Strategie wird oft von Investoren verwendet, nachdem eine lange Position in einer Aktie erheblich erlebt hat Gewinne Auf diese Weise können Anleger Gewinne einsparen, ohne ihre Anteile zu verkaufen. Für mehr über diese Arten von Strategien, siehe Don t Vergessen Sie Ihren Schutzkragen und wie ein Schutzkragen Works.6 Lange Straddle. A lange Straddle Optionen Strategie ist, wenn ein Investor kauft Sowohl eine Call-und Put-Option mit dem gleichen Ausübungspreis, zugrunde liegenden Vermögenswert und Ablaufdatum gleichzeitig Ein Investor wird oft diese Strategie verwenden, wenn er oder sie glaubt, dass der Preis des zugrunde liegenden Vermögenswertes wird sich bewegen E signifikant, aber ist unsicher, welche Richtung die Bewegung nehmen wird Diese Strategie ermöglicht es dem Investor, unbegrenzte Gewinne zu halten, während der Verlust auf die Kosten für beide Optionskontrakte begrenzt ist. Für mehr, lesen Sie Straddle-Strategie Ein einfacher Ansatz zum Markt Neutral.7 Lange Strangle. In einer langwierigen Optionsstrategie kauft der Anleger einen Anruf und stellt eine Option mit der gleichen Fälligkeit und dem zugrunde liegenden Vermögenswert ein, aber mit unterschiedlichen Ausübungspreisen wird der Put-Streik-Kurs typischerweise unter dem Ausübungspreis der Call-Option liegen Sei aus dem Geld Ein Investor, der diese Strategie nutzt, glaubt, dass der zugrunde liegende Vermögenswert eine große Bewegung erleben wird, aber ist unsicher, welche Richtung der Umzug nehmen wird. Verluste sind auf die Kosten beider Optionen beschränkt, die in der Regel weniger teuer sind als Straddles Weil die Optionen aus dem Geld erworben werden Für mehr, siehe Get A Strong Hold On Profit Mit Strangles.8 Butterfly Spread. All die Strategien bis zu diesem Punkt haben re Eine Kombination aus zwei verschiedenen Positionen oder Verträgen in einer Butterfly-Spread-Optionsstrategie, wird ein Investor sowohl eine Stier-Spread-Strategie und eine Bären-Spread-Strategie kombinieren, und verwenden Sie drei verschiedene Streik-Preise Zum Beispiel, eine Art von Schmetterling Spread beinhaltet den Kauf eines Anrufs setzen Option bei dem niedrigsten höchsten Ausübungspreis, beim Verkauf von zwei Call-Put-Optionen zu einem höheren niedrigeren Ausübungspreis, und dann ein letzter Call-Put-Option zu einem noch höheren niedrigeren Ausübungspreis Für mehr auf dieser Strategie, lesen Sie die Einstellung von Fallen mit Butterfly Spreads.9 Iron Condor. Eine noch interessantere Strategie ist die i ron condor In dieser Strategie, der Investor gleichzeitig hält eine lange und kurze Position in zwei verschiedenen erwürgenden Strategien Die Eisen-Kondor ist eine ziemlich komplexe Strategie, die definitiv erfordert Zeit zu lernen, und Praxis zu meistern Wir empfehlen, mehr über diese Strategie zu lesen in Take Flight mit einem eisernen Kondor Sollten Sie Flock To Iron Condors und versuchen Sie die Strategie für sich selbst risikofrei Mit dem Investopedia Simulator.10 Eisen-Schmetterling. Die endgültige Optionen-Strategie werden wir hier zeigen, ist die Eisen-Schmetterling In dieser Strategie wird ein Investor kombinieren entweder eine lange oder kurze Straddle mit dem gleichzeitigen Kauf oder Verkauf eines erwürgt Obwohl ähnlich wie ein Schmetterling verbreitet Diese Strategie unterscheidet sich, weil sie sowohl Anrufe als auch Puts verwendet, im Gegensatz zum einen oder anderen Gewinn und Verlust sind beide innerhalb eines bestimmten Bereichs begrenzt, abhängig von den Ausübungspreisen der angewandten Optionen. Anleger werden oftmals out-of-the-money Optionen nutzen In der Bemühung, Kosten zu senken, während Begrenzung des Risikos Um diese Strategie mehr zu verstehen, lesen Sie, was ist eine Eisen-Butterfly-Option-Strategie. Related Articles. A Umfrage von der United States Bureau of Labor Statistics durchgeführt, um zu helfen, Stellenangebote zu sammeln Es sammelt Daten von Arbeitgebern Höchstbetrag der Gelder, die die Vereinigten Staaten leihen können Die Schuldenobergrenze wurde unter dem Zweiten Freiheitsanleihegesetz geschaffen. Der Zinssatz, zu dem ein Depotinstitut Geld zur Verfügung stellt Bei der Federal Reserve an eine andere Depotbank eingenommen.1 Eine statistische Maßnahme für die Verteilung der Renditen für eine gegebene Wertpapier - oder Marktindex-Volatilität kann entweder gemessen werden. Handeln Sie den 1933 als Bankengesetz verabschiedeten US-Kongress, der Geschäftsbanken verboten hat Die Teilnahme an der Investition. Nonfarm Lohn-und Gehaltsabrechnung bezieht sich auf jede Arbeit außerhalb der landwirtschaftlichen Betriebe, private Haushalte und der gemeinnützige Sektor Die US Bureau of Labor. Option Spread Strategies. By John Summa CTA, PhD, Gründer von Too oft, neue Händler springen in die Optionen Spiel Mit wenig oder gar kein Verständnis davon, wie sich die Optionen auf eine bessere Strategie entwerfen können Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann. In diesem Sinne haben wir ve Stellen Sie die folgenden Optionen verbreiten Tutorial, die wir hoffen, wird die Lernkurve verkürzen. Die Mehrheit der Optionen gehandelt auf. exchange in Form von, was als Ausländer iet bekannt sind Er Kauf oder Verkauf einer Option auf eigene Faust Auf der anderen Seite, was die Branche komplexe Trades umfasst nur einen kleinen Teil des Gesamtvolumens der Trades Es ist in dieser Kategorie, dass wir den komplexen Handel als Option angeboten finden finden. Using Eine Option Spread beinhaltet die Kombination von zwei verschiedenen Optionsstreiks als Teil einer begrenzten Risikostrategie Während die Grundidee einfach ist, können die Implikationen bestimmter Spread-Konstruktionen ein bisschen komplizierter werden. Dieses Tutorial soll Ihnen helfen, besser zu verstehen, Option Spreads, ihr Risiko Profile und Bedingungen für den besten Gebrauch Während das allgemeine Konzept einer Ausbreitung ziemlich einfach ist, ist der Teufel, wie sie sagen, immer in den Details. Dieses Tutorium wird Ihnen beibringen, welche Option sich ausbreitet und wann sie benutzt werden sollen Beurteilen Sie das potenzielle Risiko in Form der Griechen - Delta Theta Vega beteiligt mit den verschiedenen Arten von Spreads verwendet, je nachdem, ob Sie bärisch, bullish oder neutral sind. So, bevor Sie springen in Zu einem Handel, den Sie denken, dass Sie herausgefunden haben, lesen Sie weiter, um zu erlernen, wie eine Ausbreitung besser in die Situation und Ihre Marktaussichten passen könnte Wenn Sie einen Auffrischungskurs auf den Grundlagen der Wahlen und der Wahlterminologie benötigen, bevor Sie tiefer vertiefen, empfehlen wir Ihnen, zu überprüfen Out unsere Optionen Grundlagen Tutorial. Spread Optionen und Spread Trading. Spread Option Handel ist eine Technik, die verwendet werden kann, um in bullish, neutral oder bearish Bedingungen profitieren Es im Grunde Funktionen, um das Risiko auf Kosten der Begrenzung des Gewinns als auch zu begrenzen. Spread Trading ist definiert Wie die Eröffnung einer Position durch den Kauf und Verkauf der gleichen Art von Option dh Call oder Put zur gleichen Zeit Zum Beispiel, wenn Sie eine Call-Option für Lager XYZ kaufen und verkaufen eine andere Call-Option für XYZ, sind Sie in der Tat verteilt trading. By Kaufen eine Option und verkaufen ein anderes, Sie begrenzen Ihr Risiko, da Sie wissen, die genaue Differenz in entweder das Verfallsdatum oder Ausübungspreis oder beide zwischen den beiden Optionen Dieser Unterschied ist bekannt als die Ausbreitung, daher der Name dieser Verbreitung Tret-Technik. Spread Handel wird durch den Kauf einer Option und den Verkauf einer Option des gleichen Typs für die gleiche Aktie durchgeführt Diese Technik beschränkt Ihr Risiko, da Sie wissen, die Ausbreitung zwischen den beiden Optionen Allerdings sind die Gewinne auch begrenzt. Verschiedene Strategien können sein Durchgeführt mit dieser Technik Die wichtigsten sind vertikale Spreads, horizontale Spreads und diagonale Spreads. A Vertical Spread ist eine Spread-Option, wo die 2 Optionen, die Sie gekauft haben, und die, die Sie verkauft haben das gleiche Ablaufdatum, aber unterscheiden sich nur im Streik Preis Zum Beispiel, wenn Sie eine 60. Juni-Call-Option gekauft und verkauft eine 70 Juni Call-Option, haben Sie eine Vertical Spread. Let s einen Blick auf, warum Sie dies tun würde. Lassen Sie annehmen wir haben eine Aktie XYZ das s derzeit Preis bei 50 Wir denken, dass die Aktie steigen wird Aber wir glauben nicht, dass der Anstieg erheblich sein wird, vielleicht nur eine Bewegung von 5.We dann initiieren eine Vertical Spread auf dieser Aktie Wir kaufen eine 50 Call Option und verkaufen eine 55 Call Option Nehmen wir an, dass die 50 C Alles hat eine Prämie von 1, da es nur In-The-Money, und die 55 Call hat eine Prämie von 0 25 seit es s 5 Out-Of-The-Money. So wir zahlen 1 für die 50 Call, und verdienen 0 25 aus der 55 Call, geben uns eine Gesamtkosten von 0 75. Zwei Dinge können passieren Die Aktie kann entweder steigen, wie vorhergesagt oder fallen unter den aktuellen Preis Lassen Sie uns die 2 Szenarien. Scenario 1 Der Preis ist auf 45 gefallen Wir haben einen Fehler gemacht und die falsche Preisbewegung vorhergesagt. Da jedoch beide Anrufe Out-Of-The-Money sind und nicht wertlos sind, müssen wir nichts tun, um die Position zu schließen. Unser Verlust wäre die 0 75, die wir ausgegeben haben Diese Spread-Trading-Übung. Scenario 2 Der Preis ist auf 55 gestiegen Die 50 Call ist jetzt 5 In-The-Money und hat eine Prämie von 6 Die 55 Call ist jetzt nur In-The-Money und hat eine Prämie von 1 Wir können t Warte nur bis zum Verfallsdatum, weil wir einen Anruf verkauft haben, der nicht von Aktien abgedeckt ist, die wir besitzen, dh einen Naked Call Wir müssen also unsere Position vor dem Verfall schließen. So müssen wir den 50 Call verkaufen, den wir haben Kaufte früher und kaufe die 55 Call, dass wir früher verkauft haben Also verkaufen wir die 50 Call for 6, und kaufe die 55 Call zurück für 1 Diese Transaktion hat uns 5 verdient, was zu einem Nettogewinn von 4 25, unter Berücksichtigung der 0 75 Wir haben früher verbracht. Was passiert, wenn der Preis der Aktie auf 60 stattdessen springt. Hier s, wo das - begrenzte Risiko begrenzt Gewinn - Ausdruck kommt zu einem aktuellen Preis von 60, die 50 Call wäre 10 In-The-Money Und würde eine Prämie von 11 Die 55 Call wäre 5 In-The-Money und würde eine Prämie von 6 Closing die Position wird uns immer noch 5, und immer noch geben uns einen Netto-Gewinn von 4 25.In tabellarischen Format. Once Beide Anrufe sind In-the-Money, unser Gewinn wird immer durch den Unterschied zwischen den Ausübungspreisen der 2 Anrufe begrenzt, abzüglich des Betrags, den wir am Anfang bezahlt haben. Eine allgemeine Regel, sobald der Aktienwert über den unteren Anruf geht Die 50 Call in diesem Beispiel, wir beginnen, Profit zu verdienen Und wenn es über den höheren Rufen Sie die 55 Call in diesem Beispiel, erreichen wir unser Maximum Profit. So warum sollten wir diese Spread-Option durchführen. Wenn wir gerade eine einfache Call-Option getan haben, hätten wir die 1 verbringen müssen, um die 50 Call In dieser Spread-Trading-Übung zu kaufen, mussten wir nur noch 0 75 ausgeben , Also die - begrenzte Risiko - Ausdruck So sind Sie weniger riskieren, aber Sie werden auch weniger profitieren, da jede Preisbewegung jenseits des höheren Anrufs nicht mehr Gewinn verdienen wird. Daher ist diese Strategie für mäßig bullische Aktien geeignet. Diese besondere Verbreitung haben wir Soeben aufgeführt ist bekannt als Bull Call Spread, da wir eine Call Spread mit einer bullish oder aufwärts-Trending-Erwartung durchgeführt haben. Ähnlich sind Bull Put Spreads Bear Call Spreads und Bear Put Spreads alle basieren auf der gleichen Technik und Funktion ganz das gleiche. Bull Put Spreads sind Strategien, die auch in einem bullish Markt verwendet werden Ähnlich wie die Bull Call Spread, Bull Put Spreads verdienen Sie begrenzten Gewinn in einem Aufwärtstrend Wir implementieren Bull Put Spreads durch den Kauf einer Put Option, und durch den Verkauf einer anderen Put Option eines höheren Ausübungspreises Die Bear Spreads sind ähnlich wie die Bull Spreads, aber arbeiten in die entgegengesetzte Richtung Wir würden eine Option kaufen, dann verkaufen eine Option eines niedrigeren Ausübungspreises, da wir den Aktienkurs fallen lassen. Vertical Spread ist ein Verbreiten, wo die Optionen, die Sie kaufen und verkaufen nur unterscheiden sich im Ausübungspreis A Bull Call Spread ist ein Verbreitung auf einem bullish Lager durchgeführt Sie kaufen einen Anruf zu einem bestimmten Ausübungspreis und verkaufen einen Anruf mit einem höheren Ausübungspreis Breakeven tritt auf, wenn die Aktie steigt Über dem niedrigeren Ausübungspreis, und der maximale Gewinn tritt auf, wenn die Aktie über dem höheren Ausübungspreis steigt. Wir sehen jetzt eine horizontale Spreads Optionen Horizontale Spreads, sonst bekannt als Time Spreads oder Kalender Spreads, sind Spreads, wo die Ausübungspreise der 2 Optionen bleiben Das gleiche, aber die Verfalltermine unterscheiden. Um Wiederholen Optionen haben einen Zeitwert mit ihnen verbunden Im Allgemeinen, im Laufe der Zeit, eine Option s Prämie verliert Wert Darüber hinaus, je näher Sie nach Ablaufdatum kommen, Je schneller der Wert sinkt. Dieser Spread nutzt diesen Premium-Zerfall. Lets s Blick auf ein Beispiel Lassen Sie uns sagen, wir sind jetzt Mitte Juni Wir beschließen, eine horizontale Spread auf einer Aktie durchzuführen Für einen bestimmten Ausübungspreis, lassen Sie s Sagen die August-Option hat eine Prämie von 4, und die September-Option hat eine Prämie von 4 50.Um eine horizontale Verbreitung zu initiieren, würden wir die nähere Option in diesem Fall August verkaufen und kaufen die weitere Option in diesem Fall September So verdienen wir 4 00 aus dem Verkauf und verbringen 4 50 auf den Kauf, netting uns eine 0 50 cost. Let s schnell vorwärts bis Mitte August Die August-Option ist schnell nähert sich an seinem Ablaufdatum, und die Prämie ist drastisch gesunken, sagen Sie bis zu 1 50 Allerdings hat die September-Option noch noch einen Monat Monat, und die Prämie hält immer noch stabil bei 3 00.Zu diesem Punkt würden wir die Spread-Position schließen Wir kaufen die August-Option für 1 50 und verkaufen die September-Option Für 3 00 Das gibt uns einen Gewinn von 1 50 Wenn wir unsere Initiative abziehen Al Kosten von 0 50, sind wir mit einem Gewinn von 1 00.Das ist im Grunde, wie eine horizontale Verbreitung funktioniert Die gleiche Technik kann auch für Puts verwendet werden. Eine Diagonal Spread Option ist grundsätzlich ein Spread, wo die 2 Optionen unterscheiden sich in beiden Ausübungspreis und Ablaufdatum Wie zu sehen ist, enthält dieser Spread viele Variablen Es ist zu komplex und über den Rahmen dieses Leitfadens hinaus. Eine horizontale Verbreitung ist ein Verbreitung, bei dem sich die 2 Optionen im Verfallsdatum unterscheiden. Sie verkaufen die Closer-Option und Kaufen Sie die weitere Option Sie schließen die Position, sobald das Closer Verfalldatum nähert Ein Diagonal Spread ist ein Spread, wo sowohl die Streikpreise als auch das Verfalldatum unterschiedlich sind. Wir hoffen, dass Sie diesen Guide genossen haben und profitierten von den einfacheren Begriffen, die wir verwendet haben, um den Optionshandel zu beschreiben Beachten Sie, dass wir während des gesamten Leitfadens keine zusätzlichen Kosten wie Provisionen und Unterschiede in den Angebotspreisen berücksichtigt haben. Inklusive diese hätten diese Anleitung mehr kompliziert, als wir wollten. Beachten Sie nur, dass diese Kosten bestehen Und wird zu Ihren Kosten hinzufügen und senken Sie Ihre Gewinne. Wenn Sie wollen, um auf anspruchsvollere Strategien, die komplexere Kombinationen von Option Käufe und Verkäufe beinhalten, lesen Sie sich unsere Advanced Options Strategies Guide. Und wenn Sie daran interessiert sind, über technische zu lernen Analysen und technische Indikatoren, besuchen Sie unsere Technical Analysis Guide, wenn Sie dies noch nicht getan haben.
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